Вчера евро упал до самого низкого уровня более чем за неделю по отношению к иене, после того как доходность испанских и итальянских облигаций выросла на фоне опасений, что на предстоящем на этой неделе саммите Евросоюза лидерам не удастся найти решение кризиса суверенного долга.

В частности, испанским ведомством были реализованы казначейские векселя со сроком погашения через 3 месяца на 1,6 миллиарда евро с доходностью 2,500% по сравнению со ставкой в 0,879% по итогам аналогичного аукциона 22 мая. Кроме того, ведомство разместило векселя со сроком погашения через шесть месяцев. Доходность бумаг возросла до 3,369% с 1,793%.

Рост доходности был связан с решением международного рейтингового агентства Moody's в ночь на вторник понизить на 1-4 ступени долгосрочные рейтинги по долгам и депозитам 28 банков Испании, в том числе и таких гигантов, как Santander и BBVA, вслед за ухудшением суверенного рейтинга Испании 14 июня.

Единая валюта упала по отношению к доллару, достигнув самого низкого уровня с 8 июня, после того, как канцлер Германии Ангела Меркель сказала, что она не одобряет идеи Ванна Ромпея относительно реформ в ЕС и выступает против совместных обязательств по долгу.

Доллар снизился против иены после того, как отчет показал, что в июне индекс потребительского доверия в США ослаб до 5-месячного минимума, так как оптимизм американцев относительно развития рынка труда и роста доходов несколько угас.

Неприятие риска поддержало иену и помогло ей отступить от двухмесячного минимума к доллару. Нижняя палата японского парламента одобрила план удвоения налога с продаж, но голосование раскололо правящую Демократическую партию. Так как некоторые ее участники угрожают проголосовать против законопроектов и выйти из партии, премьер-министр Ёсихико Нода рискует потерять парламентское большинство, что приведет к внеочередным выборам.

EUR/USD: вчера пара упала к месячному минимуму.

GBP/USD: вчера пара выросла, коснувшись в моменте уровня $1.5650.

USD/JPY:  вчера пара упала, обновив недельный минимум.

Среда начнется из публикации в 08:30 GMT Британией данных по объему ипотечного кредитования от ВВА за май. В 09:00 GMT пройдут парламентские слушания по вопросам инфляции за второй квартал. В 10:00 GMT будут представлены данные по розничным продажам от Конфедерации Британских Промышленников за июнь. В 12:00 GMT в Германии  выйдет предварительный индекс потребительских цен за июнь. В 12:30 GMT США объявит о  изменении объема заказов на товары долгосрочного пользования и изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования без учета транспортного оборудования за май. В 14:00 GMT будут опубликованы изменения объема незавершенных сделок по продаже жилья за май. В 14:30 GMT выйдут данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за июнь. Завершит день в 23:50 GMT Япония данными по изменению объема розничной торговли за май.

EURUSD                

Началась последняя неделя первого месяца лета, чем может закрыться месяц, и как это повлияет на последующее движение цены на евровалюту, давайте представим варианты движения. Если неделя закроется в районе  текущих цен +(-)100пп., то это будет означать отскок от месячной поддержки, и в дальнейшем продолжится движение в северном направлении. Если же закрытие июня будет ниже открытия, то движение вниз может продолжиться, и тогда образуется сигнал на разворот глобального тренда, т.е. пробитие линии поддержки. Вариант закрепления выше 1,26 – практически однозначный рост пары.

Прошлая неделя закрылась медвежьим поглощением, правда модель не на том месте, где она означала бы разворот вниз, но есть вероятность, что текущая неделя вряд ли закроется белой свечей.

Картинка на дневном графике рисуется очень похоже на то что рисовали ранее в виде вариантов развития событий, т.е. остается вероятность образования двойного дна зависит от 1,2323, если удержит, то работаем этот вариант, покупки от лоу. Но до 1,2323 также есть поддержка 1,2453.

Продажи с прошлой недели, которые не открылись, нужно удалить.

Отката к пробитой коррекционной поддержки не было. Продажа 1,2600 не открылась. Теперь по 2м новым хаям можно построить краткосрочный даунтренд, поддержка которого совпадает с несколькими линиями: с горизонтальной 1,2453, с месячной поддержкой 0,8347 – 0,8562, и с пробитым сопротивлением 1,3284 – 1,2668, там падение может временно остановиться, и рискованно против тренда – внутри дня – можно купить, с целью до сопротивления нового даунтренда, от которого потом продать.

Итак, против тренда buy limit 1.2450 (sl 1.2400 / tp 1.2540), и по тренду sell limit 1.2540 (sl 1.2585 / tp 1.2400). Менее рискованная покупка против тренда у лоу 1,2323 buy limit 1.2300 (sl 1.2250 / tp 1.2620). Если пара пойдет вверх, то продавать у нового сопротивления 1,3284 – 1,2743 sell limit 1.2665 (sl 1.2715 / tp 1.2450 или 1,2350).

GBPUSD

Продажа по 1,5765 закрылась профитом +190пп. Покупку в пятницу я закрыла, так как произошло пробитие линии поддержки. Можно было рискнуть продать на откате и держать до 1,5500, где также рискованно внутри дня можно покупать у поддержки канала 1,5776 – 1,5732 – 1,5576, там же горизонт 1,5500, и поддержка 0/8 по Мюррею, но тут риск снова высокий, так как против тренда, так что если и рассматривать покупку, то очень короткую внутри дня в расчете на откат, например, buy limit 1.5505 (sl 1.5460 / tp 1.5585). Лучше выставить продажу по тренду у сопротивления sell limit 1.5600 (sl 1.5650 / tp 1.5420). И покупку лучше планировать у поддержки 1,5400.

USDCHF

Уровень 0,9644 был сильным уровнем, на который реагировала цена ближайшие месяцы, можно предположить, что и сейчас он может оказать сопротивление, тем более, что там же находится пробитая ранее поддержка 0,9044 – 0,9477, от которой пара может отскочить снова вниз. Я продам, хоть и рискованно sell limit 0.9640 (sl 0.9670 / tp 0.9535). В подтверждение продажи также служит уровень 138,2% от роста 0,9423 – 0,9582.

Пока на сегодня всё. Всех желающих получить ответы на вопросы относительно торговых идей по текущей ситуации на рынке, я приглашаю к себе в прямой эфир TeleTRADE TV по адресу: http://www.teletrade.tv завтра в 11-10 по Киеву. Вопросы можно задавать на скайп имя — teletrade.tv. Расписание эфиров смотрите в Программе передач на этой же интернет-странице. В архивном плеере вы сможете посмотреть запись эфира, а также в разделе «образовательные» посмотреть видео о моей торговой системе и  другие важные темы. Все видео-прогнозы смотрите на странице http://tv.teletrade.com.ua/?cat=14.

Напоминаю, что рекомендации данные в этом видео обзоре личное мнение автора, основанное на личном опыте и понимании рынка. Принятие решения по сделкам должно рассматриваться в комплексе фундаментальным анализом.

Обзор подготовила Анна Блогина, аналитик компании TeleTRADE.  Удачной  торговли!

Обзор финансово-экономической прессы: Moody's снизило рейтинги 28 испанских банков

РБК-Daily

Moody's снизило рейтинги 28 испанских банков

Международное рейтинговое агентство Moody's понизило рейтинги 28
испанских банков: Banco Santander - с А3 до Ваа2, Banco Bilbao Vizcaya
Argentaria - с А3 до Ваа3, CaixaBank - с А3 до Ваа3. Понижение связано с
ухудшением рейтинга национальной кредитоспособности, суверенный рейтинг
Испании был снижен 13 июня с.г. с А3 до Ваа3. Эксперты агентства
уверены, что банкам, связанным обязательствами с сектором строительства
недвижимости, для покрытия потерь потребуется значительная внешняя
помощь. Вместе с тем в Moody's положительно оценивают намерение
правительства провести рекапитализацию банковского сектора.

Кипр просит финансовой помощи у соседей по еврозоне

Правительство Кипра обратилось к партнерам по еврозоне с призывом
оказать финансовую помощь, сообщает Reuters со ссылкой на официальное
заявление кабинета министров. В случае утверждения программы помощи
власти намерены за счет выделенных средств бороться с последствиями,
которые вызывает долговой кризис в Греции.

Испания попросила у ЕС в два раза больше, чем "прописали" эксперты

Испания официально запросила у Евросоюза (ЕС) финансовую помощь на
рекапитализацию банковской системы в размере до 100 млрд евро. Об этом
говорится в заявлении Министерства экономики и финансов Испании,
передает Reuters. Глава Минфина Испании Луис де Гиндос в письме к главе
Еврогруппы Жан-Клоду Юнкеру сообщил, что окончательные результаты аудита
банковской системы Испании будут известны позже, однако указанной суммы
в 100 млрд евро будет достаточно для рекапитализации кредитных
организаций и создания дополнительной "подушки безопасности" для
финансового сектора страны. Также Л.де Гиндос подтвердил, что
официальное соглашение о выделении финансовой помощи Испания подпишет не
позднее 9 июля с.г.

Власти Германии резко раскритиковали очередную просьбу Греции о помощи

Министр финансов Германии Вольфганг Шойбле раскритиковал Грецию за
просьбы о смягчении условий предоставления финансовой помощи. В.Шойбле
также добавил, что Греция потеряла доверие Европы, передает Reuters со
ссылкой на немецкие СМИ. "Главной задачей нового премьер-министра
Антониса Самариса станет немедленная реализация программы мер,
согласованных с ЕС, ЕЦБ и МВФ, а не просьбы о новой помощи Греции", -
сказал министр.

Financial Times

Сорос призывает ЕС создать фонд спасения евро, винит Германию за позицию «ничего не можем»

Американский инвестор и миллиардер Джордж Сорос предложил создать в
еврозоне единый фонд, который сдерживал бы уровень долга в странах, где
стремительно развивается кризис, в обмен на проведение ими реформ, пишет
он в статье в Financial Times. Кроме того, миллиардер раскритиковал
Германию за позицию «ничего не можем сделать» и заявил, что Германия
будет виновата в том случае, если она заблокирует планы по спасению
евро. «Если Европа объединилась вокруг этого предложения, а Бундестаг
отвергает его, то Германия должна нести полную ответственность за
финансовые и политические последствия», – пишет Сорос.

DW

Греческий министр финансов ушел в отставку

Новый министр финансов Греции, назначенный на этот пост всего несколько
дней назад, Василис Рапанос, не будет вступать в эту должность. Об этом
сообщило в понедельник, 25 июня, бюро греческого премьер-министра
Антониса Самараса. Отставка была принята, говорится в сообщении. Рапанос
с пятницы, после того, как он неожиданно упал в обморок, находится в
больнице. Профессор-экономист Василис Рапанос - стал одним из
независимых экспертов, вошедших в состав правительства Самараса. В
последние годы он возглавлял крупнейший частный греческий
кредитно-финансовый институт - National Bank of Greece.

Опрос: Немцы теряют доверие к банкам

Жители Германии теряют доверие к банковской системе. Таковы результаты
опроса, проведенного консалтинговой компанией Ernst & Young,
сообщает агентство Reuters в понедельник, 25 июня. Согласно данным
опроса, 58 процентов клиентов немецких банков сообщили, что их уровень
доверия к банкам за последние 12 месяцев понизился. Руководитель проекта
Ульрих Тринкхуас (Ulrich Trinkhaus) объяснил эту тенденцию опасениями,
что долговой кризис в еврозоне распространится и на немецкую экономику
и, в частности, на банковский сектор. "Доверие клиентов к банковской
системе продолжает падать", - отметил он.

Вчера евро ослабло на ожидании Европейского саммита, который должен состоятся в конце недели, и в связи с тем, что Италия и Испания готовятся к продаже долгов на фоне опасений финансового кризиса в Европе. На снижение евро также повлияла информация о том, что канцлер Германии Ангела Меркель отклонила идею создания совместных еврооблигации.  Также же она была против финансирования европейскими властями Кипра. Иена укрепилась, так как вырос спрос на активы убежища, и упали цены на акции. Товарные валюты, такие как канадский и австралийский доллары упали по отношению к большинству основных валют, так как фьючерсы на сырую нефть снизились. Инвестор-миллиардер Джордж Сорос "заявил, что существуют разногласия по финансовой стороне, и если они не будут решены в течение ближайших трех дней, то что саммит может провалится , что приведет к летальному исходу. В соответствии с State Street Corp, евро, скорее всего, упадет до $ 1.20 к концу года, так как долговой кризис ухудшается в Европе. Инвесторы должны продавать евро и покупать доллар США. Доллар будет укрепляться, так как перспектива дальнейшей покупки активов Федеральной резервной системой, менее вероятна.

EUR/USD: вчера пара упала ниже $1.2500.

GBP/USD: вчера пара находилась под давлением.

USD/JPY:  вчера пара упала на фигуру, ниже Y80.00.

Во вторник в 06:00 GMT в Швейцарии выйдет индикатор потребительской активности от UBS за май. В 08:30 GMT Британия предоставит данные по чистому объему заемных средств государственного сектора и объёму заёмных средств государства без учета интервенций за май. В это же время Британия отчитается относительно объема потребности государства в заёмных средствах за май. В 13:00 GMT США опубликует индекс цен на жильё в 20 крупнейших городах от S&P за апрель и общенациональный композитный индекс цен на жильё от S&P за апрель. В 14:00 выйдут данные индикатора потребительской уверенности за июнь. В 20:30 GMT будут предоставлены данные по  изменению объёма запасов сырой нефти по данным API за июнь. Завершит день в 22:45 GMT Новая Зеландия данными по сальдо торгового баланса (за 12 мес, от начала года) и сальдо баланса внешней торговли за май.

СМОТРИТЕ В ПРЯМОМ ЭФИРЕ

www.teletrade.tv

ПОНЕДЕЛЬНИК 25 июня 10-20 Системы и их торговые сигналы. Ежедневные торговые идеи с Юлией Станчевой 13-40 Фундаментальная аналитика и торговые идеи на валютном рынке. Ежедневный анализ с Богданом Терзи 14-30 Фондовый рынок. Ростислав Кибальский 15-00 Проект: «Финансовая грамота. Пошаговая инструкция к финансовому благополучию». Тема: Психология денег. ВТОРНИК 26 июня 10-20 Системы и их торговые сигналы. Ежедневные торговые идеи с Юлией Станчевой 11-10 Обсуждаем прогнозы и торговые сигналы на валютном рынке с Анной Блогиной. 12-20 Автоматические торговые системы. Артем Кравненко 13-40 Фундаментальная аналитика и торговые идеи на валютном рынке. Ежедневный анализ с Богданом Терзи 14-30 Фондовый рынок. Ростислав Кибальский 15-00 Заработки писателей. Макаров Александр и Инна Ищук – детский писатель СРЕДА 27 июня 10-20 Системы и их торговые сигналы. Ежедневные торговые идеи с Юлией Станчевой 13-40 Фундаментальная аналитика и торговые идеи на валютном рынке. Ежедневный анализ с Богданом Терзи 14-30 Фондовый рынок. Ростислав Кибальский 15-00 Банк для каждого. Программы для студентов и несовершеннолетних. ЧЕТВЕРГ и ПЯТНИЦА – эфиров не будет

Прошедшая неделя прошла в ожиданиях результатов встречи G20 и результатов двухдневного заседания Комитета по работе на открытом рынке ФРС США. Рост по итогам недели против доллара США смогли показать только новозеландский доллар (+0,53%). Новозеландский доллар укрепился против всех основных валют после того, вышли данные по уровню ВВП за первый квартал, которые превысили ожидания. Максимальное падение по отношению к доллару США по результатам недели зафиксировали японская иена (-2,17%) и фунт(-0,76%). Давление на евро оказывало приближение заседания Комитета по работе на открытом рынке ФРС США, на котором было принято решение относительно учетной ставки и продолжения операции «Twist»

В понедельник курс евро снижался по отношению к доллару на фоне ослабления оптимизма, что положительные результаты выборов в Греции будут способствовать разрешению долговых проблем в еврозоне. Внимание мировых финансовых рынков было  приковано к итогам выборов в Греции, которые состоялись накануне. В частности, партия "Новая демократия", выступающая за выполнением обязательств страны перед международными кредиторами, получила 29,7% голосов и 129 мест в 300-местном парламенте страны. При этом леворадикальная коалиция СИРИЗА набрала 26,9% голосов и получит 71 место. Спрос на евро в понедельник также был ограничен ростом доходности по десятилетним  гособлигациям Испании до рекордно высокой отметки в 7,08% на фоне сообщения ЦБ страны об объеме "плохих" кредитов на балансах банков страны.
Во вторник курс евро укрепился против доллара после того, как один из европейских чиновников сообщил, что “тройка доноров” пойдет на пересмотр условий получения финансовой помощи для Греции. После того, как греческое правительство будет сформировано, представители ЕС, Международного валютного фонда и Европейского центрального банка отправятся в Афины, что бы оценить адаптационные запросы Греции в программе помощи. Об этом, на условиях анонимности, сегодня журналистам сообщил официальный представитель Брюсселя. Американская валюта снизилась против большинства основных валют, после того, как Федеральная резервная система начала двухдневное заседание, от которого инвесторы ожидают той или иной формы дополнительных стимулов. ФРС собирается пересмотреть свои прогнозы по росту экономики, в связи с ухудшением финансового кризиса в странах Европы и ростом уровня безработицы в США, который все еще выше 8 процентного значения вот уже 40 месяцев подряд.
[ Читать дальше ]

Группа лидеров 20 крупнейших мировых экономик представила план действий своим европейским коллегам и сказала, что некоторые задачи еще будут рассматриваться на саммите Европейского союза в конце этого месяца.

Сейчас самой сложной задачей для еврозоны является то, что нужно как можно быстрее снизить связь между слабыми банками и слабыми странами. Еще одной проблемой является то, смогут ли такие страны, как Испания и Италия брать в долг под установленные процентные ставки. Президент США Барак Обама сказал, что несмотря на очень сложную ситуацию, он уверен, что Европа будет выполнять свои задачи. Он также заявил, что участникам рынка надо успокоится, и дать Европе время для проведения реформ. Но другие американские официальные лица требуют от Европы решительных действий для преодоления существующих проблем. Высокопоставленный представитель американской администрации выступил в защиту Германии, и заявил, что Берлин "играет очень конструктивную роль в этом кризисе". Управляющий директор МВФ Кристин Лагард также акцентировала внимание на положительных моментах, говоря о том, что план восстановления ЕС уже запущен, но потребуется время, чтобы увидеть его результаты. МВФ заявил, что они увеличат фонд помощи для нуждающихся стран до уровня $456 млрд, что значительно выше 430 млрд. долл., о чем говорилось в апреле. В то же время Китай заявил, что готов предоставить $43 млрд. в фонд МВФ. Но дискуссии среди европейцев главным образом велись беспорядочно, с противоречивыми сообщениями о поддержке пострадавших от кризиса стран, и спорами между английскими и французскими должностными лицами по налоговой политике.

По материалам компании TeleTRADE

http://www.teletrade.com.ua/analytics/news/2762631   

 

Вчера курс евро колеблется по отношению к доллару после оглашения результатов двухдневного заседания Комитета по работе на открытом рынке ФРС США. ФРС приняла решение оставить ставку в пределах диапазона 0-0,25%, но продлила Операцию Твист - операцию, направленную на понижение долгосрочных процентных ставок при помощи продажи краткосрочных облигаций. Начатая в сентябре 2011, Операция Твист должна была закончиться в конце июня, однако FOMC объявил об ее продлении до конца года (то есть примерно на $267 млрд.). Многие эксперты ожидали скорее подобного решения, нежели введения QE3. Федрезерв вновь повторил, что "готов принять дальнейшие меры в случае, если будет необходимо далее поддержать рост экономики и рынка труда в контексте ценовой стабильности". После изначального роста, доллар вновь попал под понижательное давление на фоне восстановления фондовых рынков. Валюта также снизилась против основных конкурентов. Усилению волатильности также способствовало заявление канцлера Германии Ангелы Меркель о том, что вопрос покупок облигаций стабфондом, возможно, будет обсуждаться. Эти слова помогли евро обновить дневные минимумы против доллара. Иена возобновила снижение против евро и доллара после недолгого восстановления на решении ФРС. Иена резко снизилась в среду на сообщениях о том, что японские законодатели близки к достижению соглашения о налоговых мерах, нацеленных на понижение курса национальной валюты. EUR/USD: вчера пара торговалась разно направленно около уровня $1.2700.

GBP/USD: вчера пара торговалась разно направлено около $1.5715.

USD/JPY:  вчера пара выросла к Y79.70.

В четверг в Швейцарии в 06:00 GMT выйдет сальдо баланса внешней торговли за май, а в 07:15 GMT - изменение объема промышленного производства за 1 квартал. В 07:30 GMT Германия, а в 08:00 GMT Еврозона опубликуют индексы деловой активности в производственном секторе и в секторе услуг за июнь. В 08:00 GMT в Еврозоне выйдет композитный индекс PMI за июнь, сальдо расчетного счета платежного баланса ЕЦБ за апрель. В 08:00 GMT начнется встреча совета министров финансов стран Евросоюза (ECOFIN). В 08:30 GMT Британия опубликует изменение объёма оборота розничной торговли с учетом и без учета затрат на топливо за май. В 10:00 GMT в Британии выйдет баланс промышленных заказов по данным Конфедерации Британских Промышленников за июнь. В 12:30 GMT Канада опубликует изменение объема розничных продаж и изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей за апрель. США в 12:30 GMT опубликует число первичных обращений за пособием по безработице и число повторных заявок на получение пособия по безработице за июнь, в 13:00 GMT - индекс деловой активности в производственном секторе за июнь. В 14:00 GMT в Еврозоне выйдет индикатор потребительской уверенности Еврозоны за июнь. В 14:00 GMT США опубликует объем продаж жилья на вторичном рынке за май и производственный индекс ФРС-Филадельфии за июнь. В 16:00 GMT выступит с речью Президент Европейского Центрального Банка Марио Драги.

Вчера курс евро укрепился против доллара после того, как один из европейских чиновников сообщил, что “тройка доноров” пойдет на пересмотр условий получения финансовой помощи для Греции. После того, как греческое правительство будет сформировано, представители ЕС, Международного валютного фонда и Европейского центрального банка отправятся в Афины, что бы оценить адаптационные запросы Греции в программе помощи. Об этом, на условиях анонимности, сегодня журналистам сообщил официальный представитель Брюсселя. Американская валюта снизилась против большинства основных валют, после того, как Федеральная резервная система начала двухдневное заседание, от которого инвесторы ожидают той или иной формы дополнительных стимулов. ФРС собирается пересмотреть свои прогнозы по росту экономики, в связи с ухудшением финансового кризиса в странах Европы и ростом уровня безработицы в США, который все еще выше 8 процентного значения вот уже 40 месяцев подряд. Фунт потерял против евро после того, как управление национального бюро Великобритании заявило, что годовая инфляция неожиданно замедлилась в мае до самого низкого уровня с ноября 2009 года. Так годовая инфляция снизилась до 2,8%. Экономисты ожидали, что уровень инфляция останется неизменным в мае на значении 3%. Тем не менее, инфляция остается выше 2-х процентного целевого уровня. На ежемесячной основе, потребительские цены снизились на 0,1% в мае, после роста на 0,6% в прошлом месяце. Базовая инфляция, за исключением энергии, продуктов питания, алкогольных напитков и табачных изделий в мае выросла на 2,2% в годовом исчислении, по сравнению с ростом на уровне 2,1% в предыдущем месяце.

EUR/USD: вчера пара выросла на фигуру к $1.2700.

GBP/USD: вчера пара выросла, обновив месячный максимум.

USD/JPY:  вчера пара торговалась в диапазоне Y78.85-Y79.10.

В среду в 06:00 GMT Германия опубликует индекс производственных цен за май. В 08:30 GMT в Британии выйдет изменение числа заявлений на получение пособий по безработице, уровень заявлений безработных на трудоустройство, уровень безработицы от ILO, изменение уровня среднего заработка (с учетом премий) за апрель и состоится публикация протокола последнего заседания Банка Англии по денежно-кредитной политике. В 09:00 GMT в Британии пройдут парламентские слушания по вопросам инфляции за 2 квартал. В 09:00 GMT Швейцария опубликует индекс ожиданий швейцарских инвесторов, по данным ZEW и Credit Suisse за июнь. В США в 14:30 GMT выйдут данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за июнь, в 16:30 GMT состоится публикация решения FOMC по основной процентной ставке и будет сделано сопроводительное заявление FOMC, в 18:00 GMT выйдет экономический прогноз от FOMC. В 18:15 GMT начнется пресс-конференция Федеральной Резервной Системы. Завершит день в 22:45 GMT Новая Зеландия данными по изменению объема ВВП за 1 квартал.